Bitte verwenden Sie diesen Link, um diese Publikation zu zitieren, oder auf sie als Internetquelle zu verweisen: https://hdl.handle.net/10419/293823 
Autor:innen: 
Erscheinungsjahr: 
2017
Quellenangabe: 
[Journal:] Credit and Capital Markets – Kredit und Kapital [ISSN:] 2199-1235 [Volume:] 50 [Issue:] 4 [Year:] 2017 [Pages:] 545-573
Verlag: 
Duncker & Humblot, Berlin
Zusammenfassung: 
The development of the Basel III leverage ratio does not consider the different risk characteristics of bank business models. All banks have to achieve the same requirements even if a high-risk business model is chosen. For that reason, leverage ratios which are adjusted to the risk-profile of retail, wholesale, and trading banks are developed. Based on Value-at-Risk and Expected Shortfall calculations, the left-hand tail of a net return on non-risk-weighted assets distribution of 120 European banks is analyzed. Retail banks are less risky and can withstand financial distress with a smaller amount of capital.
Zusammenfassung (übersetzt): 
Verschuldungsquoten für unterschiedliche Bank-Geschäftsmodelle Bei der Entwicklung der Verschuldungsquote nach Basel III wurden die unterschiedlichen Risikomerkmale von Bank-Geschäftsmodellen nicht berücksichtigt. Alle Banken müssen die gleichen Anforderungen erfüllen, auch wenn ein risikoreiches Geschäftsmodell gewählt wird. Aus diesem Grund werden Verschuldungsquoten hergeleitet, die sich an dem Risikoprofil von Retail-, Wholesale- und Trading-Banken orientieren. Auf Basis von Value-at-Risk und Expected-Shortfall Berechnungen wird eine Renditeverteilungskurve, die als Jahresüberschuss nach Steuern im Verhältnis zur nicht-risikogewichteten Aktiva ermittelt wird, von 120 europäischen Banken analysiert. Retail-Banken sind weniger riskant und können finanziellen Stresssituationen mit einer geringeren Kapitaldecke standhalten.
Schlagwörter: 
Bank Business Models
Bank Capital Requirements
Expected Shortfall
Leverage Ratio
Regulation
Value-At-Risk
JEL: 
G21
G28
G32
Persistent Identifier der Erstveröffentlichung: 
Creative-Commons-Lizenz: 
cc-by Logo
Dokumentart: 
Article

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